1. Home
  2. Το πρωτοσέλιδο
  3. Τράπεζας Πειραιώς: Άνοιξε το βιβλίο προσφορών για το ομόλογο
Τράπεζας Πειραιώς: Άνοιξε το βιβλίο προσφορών για το ομόλογο

Τράπεζας Πειραιώς: Άνοιξε το βιβλίο προσφορών για το ομόλογο

0

Του Γιάννη Χαλκιαδάκη. Ξεκίνησε η πρώτη κίνηση της Τράπεζας Πειραιώς φέτος στις αγορές, με το άνοιγμα του βιβλίου προσφορών για το νέο senior preferred ομόλογο, με το αρχικό επιτόκιο να διαμορφώνεται στο 8,5% ενώ στόχος της τράπεζας είναι η άντληση 300 εκατ. ευρώ τουλάχιστον.

Συγκεκριμένα, ο νέος τίτλος χρέους της Τράπεζας Πειραιώς έχει διάρκεια τεσσάρων ετών με δυνατότητα ανάκλησης στα τρία έτη (4NC3) και αναμένεται να λάβει αξιολόγηση Β1 από την Moody’s και Β από την S&P, ενώ Goldman Sachs Bank Europe και UBS Investment Bank έχουν αναλάβει να ¨κινήσουν» την διαδικασία της έκδοσης.

Πρόκειται για την πρώτη κίνηση της Πειραιώς φέτος στις αγορές και γίνεται στο πλαίσιο της κάλυψης των στόχων για τις Ελάχιστες Απαιτήσεις Ιδίων Κεφαλαίων και Επιλέξιμων Υποχρεώσεων – MREL, ακολουθώντας ανάλογες κινήσεις από την Alpha Bank, τον Οκτώβριο και την Εθνική Τράπεζα στις αρχές της εβδομάδας, όπου οι δύο τράπεζες άντλησαν 400 εκατ. ευρώ και 500 εκατ. ευρώ αντίστοιχα, με επιτόκιο 7,25% (3ετές sub-benchmark senior preferred) και 7,5% (5ετές senior preferred), αντίστοιχα.

Ωστόσο, οι συνθήκες στις αγορές ομολόγων ήταν και παραμένουν δύσκολες, με τη χρηματοδότηση από τις αγορές να είναι αρκετά ακριβότερη σε όλη την ευρωζώνη σε σχέση με τη διετία 2020-2021, ενώ το τελευταίο διάστημα έχει σημειωθεί σχετική αποκλιμάκωση των αποδόσεων των ομολόγων και του κόστους δανεισμού για τις χώρες της ευρωζώνης, λόγω του ότι οι επενδυτές αποτιμούν πως οι κεντρικές τράπεζες θα αυξήσουν τα επιτόκια στη συνέχεια λιγότερο επιθετικά. Η απόδοση του ελληνικού κρατικού 10ετούς ομολόγου έχει υποχωρήσει κατά 18% και στο 4,2% από 5,1% που είχε βρεθεί πριν ένα περίπου μήνα, ενώ το spread κινείται στις 224 μ.β από 275 μ.β περίπου στα μέσα Οκτωβρίου.

Υπενθυμίζεται πως η έξοδος της Τράπεζας Πειραιώς, έρχεται έπειτα από τα ισχυρά αποτελέσματα 9μήνου που ανακοίνωσε καθώς και από την αναβάθμιση από την Moody’s η οποία σύμφωνα με τον οίκο αντανακλά το σημαντικό de-risking του ισολογισμού της συστημικές τράπεζας καθώς και την ισχυρή λειτουργική της κερδοφορία. Μάλιστα, η τράπεζα, είχε βγει τελευταία φορά στις αγορές τον Οκτώβριο του 2021 με πράσινο senior preferred ομόλογο εξαετούς διάρκειας, με την απόδοση να διαμορφώνεται στο 3,875% όπου αντλήθηκαν 500 εκατ. ευρώ.

Απολύτως εφικτό και διαχειρίσιμο για την ελληνική οικονομία το κόστος της πράσινης μετάβασης, δεδομένων των επενδύσεων – μαμούθ που δρομολογούνται τόνισε ο CEO της Τράπεζας Πειραιώς, μιλώντας σε συνέδριο.

Στο μεταξύ, εφικτό και διαχειρίσιμο αναμένεται το κόστος της πράσινης μετάβασης για την ελληνική οικονομία, σύμφωνα με την εκτίμηση του διευθύνοντος συμβούλου της Τράπεζας Πειραιώς Χρήστου Μεγάλου, κατά την τοποθέτησή του, στο 15ο συνέδριο της Credit Risk Management που διοργάνωσε η ICAP CRIF, με θέμα «Βιώσιμη Τραπεζική: Χρηματοδοτώντας το Αύριο».

Η πράσινη μετάβαση της ελληνικής οικονομίας με στόχο την εκπλήρωση των περιβαλλοντικών δεσμεύσεων εντός της Ε.Ε., θα απαιτήσει κεφάλαια της τάξης των 500 δισ. ευρώ ή 17 δισ. ευρώ ετησίως σε επενδύσεις ως το 2050. Παρά το γεγονός ότι τα ποσά αυτά φαίνονται δυσθεώρατα για την ελληνική οικονομία, αυτό δεν ισχύει, είπε ο κ. Μεγάλου. Σύμφωνα με μελέτες της Πειραιώς, το ΑΕΠ της Ελλάδας θα ανακάμψει φέτος – σε τρέχουσες τιμές- κοντά στα 207 δισ. ευρώ και αναμένεται ότι να συνεχίσει να αναπτύσσεται σε ονομαστικούς όρους με ρυθμούς κοντά στο 5%. Ταυτόχρονα, προβλέπεται ανάκαμψη των επενδύσεων ως ποσοστό του ΑΕΠ κοντά στα επίπεδα του 20%.

«Με βάση αυτές τις πολύ συντηρητικές παραδοχές, αναμένουμε ότι το ύψος των ετήσιων επενδύσεων στην ελληνική οικονομία θα ανέλθει σε επίπεδο άνω των 40 δισ. ευρώ το χρόνο. Ήδη μόνο για την τρέχουσα δεκαετία 2021-2030 προβλέπουμε συνολικές επενδύσεις ύψους 400 δισ. ευρώ. Συνεπώς, μέσα σε αυτό το ευρύτερο πλαίσιο, το κόστος της πράσινης μετάβασης για την ελληνική οικονομία μοιάζει απολύτως εφικτό και διαχειρίσιμο», σημείωσε ο CEO της Τράπεζας Πειραιώς.

Ουσιαστικός είναι ο ρόλος του τραπεζικού συστήματος προς αυτή την κατεύθυνση, καθώς σημαντικό κομμάτι των ευρωπαϊκών κονδυλίων που θα κατευθυνθούν προς τη χρηματοδότηση της μετάβασης αυτής θα διοχετευθούν στον ιδιωτικό τομέα με τη μορφή τραπεζικών πιστώσεων. Ταυτόχρονα, η απορρόφηση αυτών των κοινοτικών κονδυλίων θα απαιτήσει τη μόχλευση και ιδιωτικών πόρων, με αναλογία 50% κοινοτικοί πόροι, 30% τραπεζική συμμετοχή και 20% ιδιωτικά κεφάλαια.

Όπως υπογράμμισε ο κ. Μεγάλου, «στην Τράπεζα Πειραιώς, παρακολουθούμε όλες αυτές τις εξελίξεις με γνώμονα την στήριξη των επιχειρήσεων – πελατών μας και με βασικό στόχο: Να αναδείξουμε την Τράπεζα Πειραιώς, ως το βασικό χρηματοδότη της πράσινης μετάβασης στην ελληνική οικονομία».

Για την επίτευξη αυτού του στόχου, η Τράπεζα Πειραιώς κινείται προς 2 κατευθύνσεις: Στο πρώτο επίπεδο, η Τράπεζα δημιουργεί τις εσωτερικές υποδομές, τις πολιτικές και τις στρατηγικές, εντάσσοντας κριτήρια Περιβαλλοντικά, Κοινωνικά και Εταιρικής Διακυβέρνησης, γνωστά ως κριτήρια ESG (Environmental, Social and Governance), με αποτέλεσμα την καλύτερη συνεργασία με τους πελάτες και τους επενδυτές ώστε να τους κατευθύνει σε μακροχρόνιες και βιώσιμες επενδύσεις και να μειώσει το ανθρακικό αποτύπωμα του χαρτοφυλακίου της.

Στο δεύτερο επίπεδο, η Τράπεζα εντοπίζει σε ποιους τομείς της οικονομίας μπορεί η Τράπεζα να έχει τις μεγαλύτερες θετικές επιπτώσεις και σχεδιάζει προϊόντα και υπηρεσίες με κριτήρια ESG για την υποστήριξη επενδύσεων σε έργα που οδηγούν στη μείωση των επιπτώσεων από την κλιματική αλλαγή και έχουν θετικό πρόσημο για την κοινωνία.

«Για εμάς, πρόκληση είναι να παρέχουμε ολοκληρωμένη υποστήριξη στις ελληνικές επιχειρήσεις για επενδύσεις σε καθαρές τεχνολογίες, μέσω εξειδικευμένων χρηματοδοτικών εργαλείων και συμβουλευτικών υπηρεσιών. Ρόλος μας, και στόχος μας ταυτόχρονα, είναι να τους δώσουμε τη δυνατότητα να προσαρμοστούν στο νέο μοντέλο βιώσιμης ανάπτυξης και εξοικονόμησης ενέργειας, το οποίο θα τους επιτρέψει να ενισχύσουν την ανταγωνιστικότητά τους στην αγορά, να μειώσουν τα λειτουργικά τους έξοδα και να εισέλθουν σε νέους καινοτόμους τομείς», υπογράμμισε ο κ. Μεγάλου.