Πρώτη μέρα της δημόσιας προσφοράς για την έκδοση του νέου ομολόγου, €500 εκατ. της ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ
Του Γιάννη Χαλκιαδάκη. Ολοκληρώνεται νωρίς το απόγευμα της Πέμπτης, 25 Σεπτεμβρίου, η διαδικασία της δημόσιας προσφοράς που ξεκίνησε σήμερα, με το εύρος απόδοσης, που κυμαίνεται μεταξύ 3,2% και 3,5% να κρίνεται ιδιαίτερα ελκυστικό από την επενδυτική κοινότητα, αν ληφθεί υπόψη ότι υπερβαίνει τόσο τα επιτόκια των αποταμιευτικών καταθέσεων, όσο και την απόδοση του επταετούς κρατικού ομολόγου, που διαμορφώνεται γύρω στα 2,9%.
Βέβαια, ο όμιλος υποδομών κι ενέργειας ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ, αναμένεται να αποκτήσει σημαντική ρευστότητα με την μορφή ταμειακών διαθεσίμων, ύψους 2 δις ευρώ, για την υλοποίηση του επενδυτικού του προγράμματος, μόλις ολοκληρωθεί η διαδικασία έκδοσης του νέου ομολόγου, ύψους 500 εκατ. ευρώ, καθώς σύμφωνα με τα όσα αναγράφονται στο ενημερωτικό δελτίο, τα καθαρά έσοδα του νέου, επταετούς τίτλου, θα ανέλθουν σε 487,7 εκατ. ευρώ.
Πρόωρη εξόφληση δανεισμού του ομίλου
Ειδικότερα, για την χρηματοδότηση της επιχειρηματικής δραστηριότητας του ομίλου, θα διατεθεί το 50%, ή 243,85 εκατ. ευρώ, καθώς θα καλυφθούν υφιστάμενες και νέες ανάγκες που θα προκύψουν για την χρηματοδότηση έργων υποδομής και ενέργειας, παραχωρήσεων και/ή ΣΔΙΤ, όπως επίσης και η απόκτηση συμμετοχών σε εταιρείες κι εξαγορές εταιρειών που δραστηριοποιούνται σε κλάδους που ήδη δραστηριοποιείται ο όμιλος.
Όσον αφορά το υπόλοιπο 50%, αυτό θα διατεθεί για την πρόωρη εξόφληση δανεισμού του ομίλου, όπως το προγενέστερο ομόλογο που είχε εκδοθεί το 2020, επίσης ύψους 500 εκατ. ευρώ και διάρκειας επτά ετών.
Σταθερές ροές από τον τομέα των κατασκευών
Παράλληλα, το χαρτοφυλάκιο του ομίλου ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ, που είναι μέσης διάρκειας 25 ετών και περιλαμβάνει όλους τους μεγάλους οδικούς άξονες, όπως Αττική Οδός, Εγνατία Οδός, Ιονία Οδός και ο άξονας της Κεντρικής Ελλάδος (Ε65), συνδέεται με τα έσοδα από τον τομέα των παραχωρήσεων και σύμφωνα με εκτιμήσεις, τα σωρευτικά έσοδα του ομίλου από τις παραχωρήσεις αναμένεται να διαμορφωθούν σε περίπου 11 δισ. ευρώ στη διάρκεια ζωής τους, δείγμα των σημαντικών προοπτικών του ομίλου.
Ταυτοχρόνως, η ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ καταγράφει και πολύ σημαντικές και σταθερές ροές από τον τομέα των κατασκευών, εκτός από τον τομέα των παραχωρήσεων, όπου τόσο η κερδοφορία, όσο και το ανεκτέλεστο υπόλοιπο, κινούνται σε υψηλό επίπεδο καθώς μαζί με τα προς υπογραφή έργα, το υφιστάμενο ανεκτέλεστο προσεγγίζει τα 9 δις ευρώ.
Πρόκειται να υπογράψει μια σειρά νέων έργων ΣΔΙΤ
Μάλιστα ο Όμιλος υπέγραψε ή πρόκειται να υπογράψει μια σειρά νέων έργων ΣΔΙΤ στους τομείς της διαχείρισης απορριμμάτων και έργων περιβάλλοντος, συνολικού ύψους άνω των 700 εκατ. ευρώ, ανάμεσα στα οποία ανέλαβε τα έργα διαχείρισης απορριμμάτων της Θεσσαλονίκης, ύψους άνω των 450 εκατ. ευρώ, ενώ έχει αναλάβει και το μεγαλύτερο αρδευτικό έργο που προωθείται μέσω του προγράμματος Ύδωρ.
Αφορά αφορά την μεταφορά νερού από τον ποταμό Νέστο, ένα ΣΔΙΤ στην περιοχή της Ξάνθης, με την αξία της σύμβασης να υπολογίζεται σε 220 εκατ. ευρώ, ενώ διεκδικεί κι άλλα έργα ΣΔΙΤ στη Βόρεια Ελλάδα, όπως τους οδικούς άξονες Θεσσαλονίκης – Έδεσσας και Δράμας – Αμφίπολης, εκτιμώμενου ύψους άνω των 650 εκατ. ευρώ.
Αυξήσεις κατά 7,5% στη Νέα και Κεντρική Οδο
Αξίζει να αναφερθεί, πως ο τομέας των παραχωρήσεων κατέγραψε το φετινό α΄εξάμηνο,αύξηση των εσόδων κατά 100% σε 259 εκατ. ευρώ, ενώ η λειτουργική κερδοφορία αυξήθηκε κατά 114% σε 167 εκατ. ευρώ, χάρις στην συνεισφορά της Αττικής Οδού, η κυκλοφορία της οποίας κατέγραψε ετήσια αύξηση κατά 4,6%.
Πιο αναλυτικά, 89 εκατ. ευρώ στα προσαρμοσμένα λειτουργικά κέρδη του φετινού πρώτου εξαμήνου, προσέφερε η Αττική Οδός, ενώ αυξήσεις στην κυκλοφορία οχημάτων σημειώθηκαν επίσης κατά 7,5% στη Νέα και Κεντρική Οδό, όπου παραδόθηκαν και νέα τμήματα και κατά 3,5% στην Ολυμπία Οδό.
