Ξεκίνησε η δημόσια προσφορά για είσοδο στο Χρηματιστήριο Αθηνών του Fais Group, 19-21.03
Του Γιάννη Χαλκιαδάκη. Στις προοπτικές περαιτέρω ανάπτυξης, τόσο της ελληνικής αγοράς ένδυσης και καλλυντικών, όσο και της επέκτασης στις αγορές ενδιαφέροντος, Κύπρος, Ρουμανία, Βουλγαρία, αλλά και Τσεχία, Σλοβενία, εστίασε ο βασικός μέτοχος και διευθύνων σύμβουλος του ομίλου Σάμι Φάις, με την πρόεδρο Λούσυ Φάις, κατά την παρουσίαση στους δημοσιογράφους από τον COO Χασδάι Καπόν, της επικείμενης δημόσιας εγγραφής, στην Κύρια Αγορά του ΧΑ.
Σύμφωνα με τον κ. Φάις: «Υπάρχουν σημαντικά περιθώρια για νέες στρατηγικές συνεργασίες και συμβάσεις αντιπροσώπευσης στην ελληνική αγορά, δεδομένου ότι οι πολυεθνικοί όμιλοι επιλέγουν να μην ασχοληθούν με την εγχώρια χονδρική διανομή, αναθέτοντας σε αξιόπιστους εγχώριους παίκτες την ανάπτυξη σημάτων».
Παρουσιάζοντας τις επενδυτικές δραστηριότητες του ομίλου και τις προοπτικές του με βάση το σημερινό business plan,ο κ. Καπόν, μίλησε για κύκλο εργασιών της τάξης των 200 εκατ. ευρώ και κερδών EBITDA 40 εκατ. ευρώ για τη χρήση του 2024, που αναμένει η Fais Group, καθώς ετοιμάζεται να εισέλθει στην Κύρια Αγορά του ΧΑ.
Συνεχίζοντας ο γενικός διευθυντής αναφέρθηκε στην εκτίμηση ότι ο κύκλος εργασιών του ομίλου θα αυξηθεί το 2025 κατά 8%, με αντίστοιχη ποσοστιαία αύξηση για τα κέρδη EBITDA, καθώς τα μετά φόρων κέρδη, αναμένεται να διαμορφωθούν στο επίπεδο των 22 εκατ. ευρώ.
Σύμφωνα με τον ίδιο, η αγορά αιχμής εκτιμάται ότι θα έχει την υψηλότερη οργανική ανάπτυξη και πιο παραγωγική κερδοφορία, με μικτό περιθώριο κέρδους 67% και περιθώριο EBITDA 25%, να αναδεικνύεται μέσω των καλλυντικών και του brand Kiko Milano.
Παράλληλα, λόγω της ανάπτυξης αυτού του κλάδου και στο εξωτερικό, προβλέπεται πως οι πωλήσεις εκτός Ελλάδας θα ανέλθουν στο 22% το 2028 από 17% που αντιστοιχούν σήμερα στον ενοποιημένο κύκλο εργασιών.
Μάλιστα, απαντώντας σε ερώτηση συναδέλφων για το αρνητικό κεφάλαιο κίνησης που εμφανίζει ο όμιλος στο εννεάμηνο του 2024, ο κ. Καπόν διευκρίνισε ότι η ρευστότητα του ομίλου είναι υψηλή, καθώς η αποτύπωση του αρνητικού κεφαλαίου, οφείλεται στην επιρροή του IFRS 16.
Αλλά και στην τριμηναία προεξόφληση επιταγών πελατών, που υπολογίζονται στο ποσό των 25 εκατ. ευρώ, μια πάγια πρακτική που ακολουθεί ο όμιλος, ώστε να εξασφαλίζει την έγκαιρη πληρωμή προμηθευτών, λέγοντας ότι:
«Ο καθαρός δανεισμός του ομίλου είναι στα 75 εκατ. ευρώ, εξυπηρετείται απολύτως, ενώ με την πρόωρη εξόφληση ορισμένων βραχυπρόθεσμων δανειακών υποχρεώσεων ο ισολογισμός θα βελτιωθεί περαιτέρω».
Όσον αφορά την επιλογή διάθεσης μετοχών από τους βασικούς μετόχους, την οικογένεια Φάις, ο COO εξήγησε πως από το 2012 έως και σήμερα οι μέτοχοι δεν έχουν λάβει αμοιβές και μερίσματα, επανεπενδύοντας στον όμιλο.
Αναφορικά με τα αντληθέντα κεφάλαια, αυτά θα χρησιμοποιηθούν για την εξόφληση υπολειπόμενων ποσών συμμετοχής σε θυγατρικές, αλλά και στη συμμετοχή σε μετοχικό κεφάλαιο εταιρειών του ομίλου.
Επίσης, στην ανάπτυξη και αναβάθμιση του δικτύου φυσικών καταστημάτων σε Ελλάδα και εξωτερικό, σε επενδύσεις σε ακίνητα και πάγιο εξοπλισμό σε αποπληρωμή υφιστάμενου δανεισμού, λογισμικά, συστήματα και τεχνολογικό εξοπλισμό αλλά και για κεφάλαιο κίνησης.
Ταυτοχρόνως, η Fais Group έχει αναλάβει τη δέσμευση να λειτουργήσει έως το 2027 10 νέα καταστήματα Kiko Milano, σε Τσεχία και Σλοβακία, ένα κατάστημα MICHAEL KORS στην Ελλάδα και 6 καταστήματα LEVI’S σε Ελλάδα και Κύπρο, βάσει των σχετικών συμβάσεων.
Επιπλέον, ο όμιλος έχει αναλάβει τη δέσμευση να αναπτύξει σταδιακά έως το 2030 άλλα 9 καταστήματα Kiko Milano σε Βουλγαρία, Κύπρο και Ρουμανία. Επιπλέον, ο όμιλος αναμένεται να επιδιώξει την περαιτέρω επέκταση του δικτύου του με το άνοιγμα άλλων 20 καταστημάτων στην Ελλάδα και στις λοιπές χώρες στις οποίες δραστηριοποιείται.
Σημειώνεται πως άνοιξε το ηλεκτρονικό βιβλίο προσφορών για τη δημόσια προσφορά του 25% του ομίλου προς το επενδυτικό κοινό. Σε ότι αφορά το εύρος, οι αναλυτές κατέληξαν ως προς τις μέσες τιμές, με βάση τις αναφορές των εμπλεκόμενων στη συναλλαγή, δηλαδή των Alpha Finance, Eurobank, Optima, Πειραιώς και Euroxx.
Ειδικότερα, το εύρος 4,5-5 που αποδίδει η αποτίμηση της τιμής ανά μετοχή, σημαίνει αποτίμηση περίπου στα 180 εκατ. ευρώ σε επίπεδο pre money, πριν δηλαδή την διάθεση των μετοχών, με το discount να κινείται κάτω από το μέσο όρο του χαμηλότερου ορίου αποτίμησης που δόθηκε από τις αναφορές των αναλυτών.
Όπως προκύπτει από το εγκεκριμένο ενημερωτικό δελτίο που δημοσιεύτηκε το βράδυ της περασμένης Δευτέρας, το σύνολο των καθαρών εσόδων από τη δημόσια προσφορά που θα λάβει χώρα στο διάστημα 19-21 Μαρτίου,
μετά την αφαίρεση των εκτιμώμενων δαπανών εκδόσεων ποσού 3,87 εκατ. ευρώ και με βάση την ανώτατη τιμή διάθεσης 5 ευρώ ανά μετοχή και υπό την παραδοχή της πλήρους κάλυψης, θα ανέλθει στα 53 εκατ. ευρώ, από τα οποία τα καθαρά έσοδα της εταιρείας θα ανέλθουν σε 42,4 εκατ. ευρώ.
Πρόκειται για χρήματα που θα διατεθούν για την εξόφληση υπολειπόμενων ποσών συμμετοχής σε θυγατρικές καθώς και συμμετοχή σε μετοχικό κεφάλαιο εταιρειών συνολικού ποσού 9,6 εκατ. ευρώ.
Και την ανάπτυξη και αναβάθμιση του δικτύου φυσικών καταστημάτων ύψους 12 εκατ. ευρώ, αποπληρωμή δανεισμού 14,14 εκατ. ευρώ, νέο λογισμικό και τεχνολογία 1,3 εκατ. ευρώ και κεφάλαιο κίνησης 3,27 εκατ. ευρώ, ενώ θα πραγματοποιηθούν επενδύσεις σε ακίνητα και πάγιο εξοπλισμό ύψους 2 εκατ. ευρώ.
Υπενθυμίζεται ότι η διαπραγμάτευση των μετοχών της εταιρείας στο Χρηματιστήριο Αθηνών θα ξεκινήσει στις 27 Μαρτίου, με τους νέους και παλιούς μετόχους να δικαιούνται μέρισμα από τη χρήση του 2024.
Με βάση τον σχεδιασμό προβλέπεται διανομή 25% των κερδών μετά από φόρους στους μετόχους, το οποίο στις αποτιμήσεις εισαγωγής που συζητά η εταιρεία μετά την είσοδο των νέων κεφαλαίων θα αντιστοιχεί σε μερισματική απόδοση 4%.
Οι βασικοί μέτοχοι της εταιρείας είναι ο Σάμι Φάις και η αδερφή του, Λούσι, στους οποίους ανήκει κατά 99,75% πριν από την δημόσια προσφορά, καθώς κατέχουν μετοχές είτε απευθείας, είτε μεταξύ μελών της οικογένειάς τους, είτε μεταξύ τρίτων εταιρειών.
Σήμερα, ο όμιλος διατηρεί τέσσερις τομείς δραστηριότητας, την ένδυση και υπόδηση, τα καλλυντικά, την εμπορική αξιοποίηση ακίνητης περιουσίας, αλλά και έναν συμπληρωματικό κλάδο που αποτελείται από την εταιρεία εξοπλισμού γυμναστικής, Technogym, την Wilson στα είδη αθλητικού εξοπλισμού για τένις και την μοτοκίνηση, με την εκ νέου ανάληψη της αντιπροσωπείας των μοτοσυκλετών, Harley Davidson.
